Žebříček podílových fondů na Finparádě za měsíc duben

3.5.2024  |  Tomáš Smetana | foto: Finparáda

Podílový fond je soubor majetku (například akcií a dluhopisů), který je obhospodařován investiční společností. Jde o tzv. kolektivní způsob investování. Na Finparádě se zaměřujeme na podílové fondy z nabídky tuzemských pojišťoven a bank. Přinášíme vám žebříček podílových fondů za měsíc duben.

Zobraz diskusi (0)

Na Finparádě si můžete srovnat fondy z nabídky bank a pojišťoven. Konkrétně se jedná o společnosti - Erste Asset Management, ČSOB Asset Management, Allianz Global Investors a Generali Investments. Ve srovnání můžete najít celkem 171 podílových fondů.

V dubnu jsme zaznamenali zhoršenou průměrnou výkonnost u nejlépe vyhodnocených fondů ve všech kategoriích.

Srovnání podílových fondů z nabídky bank najdete zde

Průměrná výkonnost nejlepších fondů
	Březen	Duben
Fondy peněžního trhu	6,80 %	5,51 %
Dluhopisové fondy	3,64 %	3,30 %
Smíšené fondy	6,26 %	4,97 %
Akciové fondy	16,37 %	12,57 %

Krátkodobé investice a fondy peněžního trhu

Krátkodobé investice jsou posuzovány dle jednoleté výkonnosti a nejlépe se minulý měsíc umístil fond Sporoinvest s výkonností 5,91 %. Na druhé místo se vrátil fond KBC Multi Interest ČSOB Krátkodobý s roční výkonností 5,46 % a na třetí místo klesnul fond KBC Multi Interest Cash USD s výkonností 5,17 %. Portfolio vítězného fondu v této kategorii tvoří zejména dluhopisy s variabilním nebo pevným kupónem, které jsou ve většině případů nakupovány se záměrem jejich držení až do splatnosti. Fond investuje také do pokladničních poukázek a bankovních depozit, případně i dluhopisů s vloženým derivátem. Fond investuje také do cenných papírů denominovaných v cizích měnách, přičemž je měnové riziko je aktivně řízeno.

Dluhopisové fondy

První místo v dluhopisových fondech patřilo v dubnu fondu ČSOB Premiéra (4,16 %). Hned za ním se umístily fondy Generali Prémiový konzervativní fond (3,55 %) a High yield dluhopisový s tříletou výkonností 2,19 %. Nejlépe umístěný fond - ČSOB Premiéra, sleduje vývoj krátkodobých úrokových sazeb a vyniká relativně nízkou kolísavostí výnosů. Investuje do velice kvalitních a bezpečných instrumentů, převážně nástrojů peněžního trhu a dluhopisů.

Smíšené / balancované fondy

V této skupině podílových fondů, kde se posuzuje dle tříleté výkonnosti, se nejlépe umístil fond Generali Prémiový dynamický fond s výkonností 5,48 %. Na druhé místo klesnul fond ČSOB Portfolio Pro listopad 90 (5,75 %) a na třetím místě se umístil fond ČSOB Private Banking Bohatství (3,69 %). Vítězný fond je charakteristický tím, že může plynule měnit zastoupení akciové složky portfolia. V neutrální alokaci tento podíl dosahuje zhruba 95 %. Investiční strategie umožnuje flexibilně reagovat na situaci na kapitálových trzích a tento podíl případně snižovat ve prospěch konzervativních dluhopisů. Tento přístup snižuje celkové riziko a investorům umožňuje participovat na akciových výnosech v dobách růstu.

Akciové fondy

V kategorii akciových fondů měl znovu nejlepší pětiletou výkonnost fond KBC Equity Fund We Digitize Responsible Inv. USD (17,25 %), který si dlouhodobě drží první příčku. Druhé místo znovu obhájil fond Allianz Best Styles US Equity (12,15 %) a na třetí příčce se nově umístil fond Sporotrend (8,31 %). Nejlépe umístěný akciový fond KBC Equity Fund We Digitize Responsible Inv. USD investuje především do akcií společností v odvětví technologií. Jedná se o společnosti produkující „high-tech“ výrobky a služby, u kterých se v krátkodobém nebo střednědobém horizontu očekává nadprůměrný růst zisku. Fond je denominován v USD.

Pořadí	Společnost	Produkt	Hodnocení	Výkonnost
Krátkodobé investice a fondy peněžního trhu
1.	Erste Asset Management	Sporoinvest	*****	5,91 %
2.	ČSOB Asset Management	KBC Multi Interest ČSOB Krátkodobý	****	5,46 %
3.	ČSOB Asset Management	KBC Multi Interest Cash USD	***	5,17 %
Dluhopisové fondy
1.	ČSOB Asset Management	ČSOB Premiéra	*****	4,16 %
2.	Generali Investments	Generali Prémiový konzervativní fond	****	3,55 %
3.	Erste Asset Management	High yield dluhopisový	***	2,19 %
Smíšené / Balancované fondy
1.	Generali Investments	Generali Prémiový dynamický fond	*****	5,48 %
2.	ČSOB Asset Management	ČSOB Portfolio Pro listopad 90	****	5,75 %
3.	ČSOB Asset Management	ČSOB Private Banking Bohatství	***	3,69 %
Akciové fondy
1.	ČSOB Asset Management	KBC Equity Fund We Digitize Responsible Inv. USD	*****	17,25 %
2.	Allianz Global Investors	Allianz Best Styles US Equity	****	12,15 %
3.	Erste Asset Management	Sporotrend	***	8,31 %

Zdroj: Finparáda.cz

Jaká je metodika tvorby žebříčku?

Žebříček obsahuje podílové fondy s největší hodnotou součtu výkonností za tři období, která jsou rovnoměrně rozložena v rámci investičního horizontu jednotlivých typů podílových fondů (u peněžního trhu a garantovaných fondů součet výkonností za 1 měsíc, 6 měsíců a 1 rok; u dluhopisových a smíšených fondů za 1, 2 a 3 roky; u akciových fondů za 1, 3 a 5 let). Souběžně s výkonností se ale hodnotí i TER (viz váha výkonnosti a TER ve výsledné hodnotě je uvedena níže v tabulce).

Parametr hodnocení	Váha v %
Vypočtená výkonnost	70
TER (celková nákladovost)	20
Riziko	10

TER je ukazatel celkové nákladovosti, který se vypočítá jako poměr provozních nákladů a hodnoty vlastního kapitálu fondu. Čím je ukazatel TER nižší, tím je pro investora lépe.

U fondů peněžního trhu a garantovaných fondů je pak v přehledu uvedena výkonnost za 1 rok, u dluhopisových a smíšených fondů za 3 roky p.a. a u akciových fondů za 5 let p.a.

Žebříček podílových fondů
Kalkulačka podílových fondů
Sjednání investic

Poznámka:
Článek neslouží k poskytování osobního investičního poradenství, nepředstavuje investiční doporučení k nákupu či prodeji jakýchkoliv investičních nástrojů ani nabídku na uzavření smlouvy podle § 1732 zákona č. 89/2012 Sb., občanského zákoníku. Před rozhodnutím k nákupu jakéhokoliv produktu vám proto doporučujeme kontaktovat investičního poradce nebo osobního bankéře, který vám poskytne více informací o produktech a doporučí, jestli se konkrétní produkt hodí k vašemu rizikovému profilu a do vašeho portfolia. Investiční nástroje uvedené výše nezaručují návratnost vložené investice. Hodnota investice může v čase kolísat, v závislosti na typu investice i výraznějším způsobem.

Související články:

Stagnují letos dluhopisy a dluhopisové fondy?

Proč se zajistit na stáří investováním?

Jaké jsou výhledy indexu S&P 500 na rok 2024?

Žebříčky spořicích účtů a termínovaných vkladů v květnu

Produktové novinky bank v dubnu aneb co nového pro nás banky připravily?

Zpět